Если вы открыли приложение Trump Accounts, вам будет трудно устоять перед предложением инвестирования.
Введите взнос в размере 250 долларов в год, и приложение покажет, что пользователь будет иметь 19 000 долларов к 18 годам или колоссальные 878 000 долларов к 55 годам. Увеличьте его до годового максимума в 5 000 долларов, и цифры подскочат до 271 000 и 13 миллионов долларов соответственно.
Эта сногсшибательная цифра взята непосредственно из собственного прогноза правительства на сайте TrumpAccounts.gov, но она основана на предположении, что историческая годовая доходность индекса S&P 500 составит более 10% и будет сохраняться непрерывно в течение 55 лет. Хотя исторически эти 10% имели место, Morningstar предоставила CNBC данные, показывающие, что доходность фондового рынка США может снизиться в течение следующего десятилетия, ближе к средней доходности в 6,3% в год.
При этом специалисты по финансовому планированию хотят, чтобы родители увидели полную картину, прежде чем они начнут мечтать о том, что кажется близким к трастовому фонду или, по крайней мере, к хорошему сбережению для их детей.
Счета Трампа, инвестиционные счета для детей с льготным налогообложением, созданные в соответствии с налоговым законом президента Дональда Трампа, который официально вступил в силу 4 июля, привлекли внимание заголовком, обещающим: ребенок может вывести на пенсию миллионера за счет взносов, которые его семья едва замечает. Счета функционируют как традиционные IRA, но в течение «периода роста», который длится от рождения до года, прежде чем ребенку исполнится 18 лет, применяются особые правила.
Имеющие право дети, рожденные между 2025 и 2028 годами, получают единовременный стартовый депозит в размере 1000 долларов США от Казначейства США, а семьи, друзья и другие люди могут вместе добавлять до 5000 долларов США в год в долларах после уплаты налогов — предел, индексированный с учетом инфляции после 2027 года.
Так что же на самом деле может построить семья? И что им следует понять, прежде чем рассматривать какой-либо проект приложения как полноценный финансовый план? Вот как это объясняют четыре финансовых эксперта, в том числе Адам Вега, сертифицированный специалист по финансовому планированию и управляющий партнер Avance Private Wealth Management, который взвешивает счета своего новорожденного.
«Мы вместе прорабатываем эти нюансы», — сказал он. Удача.
Сколько на самом деле может стоить счет Трампа?
Четыре советника, которые говорили с Удача оказались в очень похожем диапазоне, и они достигли этого, используя более консервативное предположение о доходности, чем администрация Трампа.
Пэм Крюгер, зарегистрированный консультант по инвестициям и основательница платформы подбора консультантов Wealthramp, подсчитала цифры для семьи, которая максимально использует свои счета. Добавьте правительственный взнос в размере 1000 долларов США к 5000 долларов США в год от рождения до 18 лет, и семья внес примерно 91 000 долларов США.
Если предположить, что долгосрочная годовая доходность составит 7% — ее ориентир для денег, вложенных в фондовый рынок на протяжении всей жизни, — этот счет может вырасти примерно до 185 000 долларов к 18 годам», — сказал Крюгер. Удача. Если после этого оставить его нетронутым, без каких-либо дальнейших пожертвований, «к 45 годам он может вырасти до более чем 1 миллиона долларов».
«Но к тому времени, когда ему/ей исполнится 40 лет, этот ребенок сможет иметь гораздо больше», — добавила она. «Время на рынке делает тяжелую работу. В этом заключается сила ускорения экономического роста».
Митч Хамер, основатель и ведущий консультант Intersecting Wealth, смоделировал ту же идею для своего пятилетнего сына, счет которого он недавно пополнил. Также, используя доходность в 7%, он прогнозирует, что максимальные годовые депозиты достигнут $1 миллиона в возрасте 45 лет и $3 миллионов в возрасте 60 лет. При 8%, что он также считает оправданным, цифры вырастут до $1,4 миллиона в 45 лет и $4,5 миллионов в 60 лет.
«Длительный временной горизонт и отсутствие перерывов в начислении сложных процентов — мощная концепция накопления личного богатства», — сказал Хамер. Удача.Â
И именно этот урок финансовые эксперты подчеркивали снова и снова: вклады практически не имеют значения.
«Вот та часть, которая должна остановить людей», — сказал Мэтью Чанси, сертифицированный специалист по финансовому планированию, налоговый стратег и основатель компаний Tax Alpha. Удача. Из $1,5–2 миллионов, которые, по его прогнозам, максимальный счет может достичь к 55 годам при доходности 7%, только около $91 000 поступило от семьи.
«Остальные 1,5 миллиона долларов или около того пришли со временем», — сказал он. «Это не разница в округлении, это вся история. Это означает, что единственный реальный вопрос не в том, сколько вы вкладываете, а в том, сможет ли ребенок оставить деньги в покое на время, достаточное для того, чтобы сделать то, что делает время».
Крюгер высказал то же самое, используя проценты: если предположить, что 7% составляет 7%, то более 90% конечной стоимости счета приходится на десятилетия сложных процентов, а не на депозиты.
«Настоящий двигатель — это не депозиты, а время, — сказала она. — Вот почему ранний старт позволяет кому-то так далеко продвинуться вперед».
Предостережения, которые родители продолжают недооценивать
Хотя все это звучит великолепно, практически невозможно знать или совершенно точно спрогнозировать, что именно произойдет на фондовом рынке в ближайшие десятилетия.
«Это не гарантии», — сказал Крюгер. «Даже небольшая разница в долгосрочных доходах в один или два процентных пункта может изменить результат на сотни тысяч долларов в любом направлении».
Кроме того, есть налоговый режим, который сбивает с толку семьи, которые путают «отложенный налог» с «безналоговым». В отличие от Roth IRA, снятие средств со счета Трампа облагается налогом как обычный доход, и счет преобразуется в традиционный IRA в тот день, когда ребенку исполняется 18 лет. Это означает, что снятие средств до достижения возраста 59 лет может повлечь за собой штраф в размере 10%, если не применяются исключения, такие как образование или покупка первого дома.
«Многие люди слышат слово «отсрочка налогов» и ошибочно принимают это за «необлагаемый налогом», — сказал Крюгер. «Они не одинаковы». Тем не менее, добавила она: «Я бы не позволила налоговому хвосту вилять собакой».
Но один из главных рисков, который отметили все финансовые эксперты, — это не рынок или IRS. Так происходит в 18 лет, когда ребенок получает полный контроль над счетом.
«В тот день, когда им исполняется 18 лет, вы переходите от ответственности за этот счет к роли в стороне», — сказал Ченси. «Юридически, практически и полностью». Каждая семья клянется, что никогда не прикоснется к этому, сказал он, пока не наступит трудный год, когда ребенку исполнится 20 лет.
«Следующее, что вы знаете, 40 лет безналогового роста незаметно пойдут на решение одной временной проблемы», — сказал он.
Вывод Хамера заключается в том, что образование должно начинаться рано.
«Обучение деньгам и тому, что они означают, что нужно, чтобы заработать, так же важно, как и само начисление сложных процентов», — сказал он.
Вега согласилась, что контрольный вопрос является самым большим ограничением аккаунта: «Большинство людей не несут слишком финансовой ответственности, когда им исполняется 18 лет».
Как аккаунт Трампа сочетается с 401(k) и 529?
Многие родители также задаются вопросом, заменят ли счета Трампа традиционные пенсионные счета или сберегательные счета колледжа. Но специалисты по финансовому планированию заявили, что это дополнительная мера, которая не заменяет ни один из этих механизмов сбережений.
Но консультанты посоветовали сначала максимально увеличить соответствие 401(k) работодателя.
«Если ваш работодатель соответствует вашим взносам, эта сумма — бесплатные деньги», — сказал Ченси. «Пополните счет Трампа для своего ребенка до того, как вы завладеете каждым долларом своего собственного счета 401 (k) и совершите дорогостоящую ошибку, притворяясь хорошим воспитанием».
После этого планировщики обычно упорядочивали аккаунт Трампа и следующий 529-й. Крюгер отдал бы приоритет 529, если вероятная цель — получение колледжа, а также налоговые льготы на образование, а затем счет Трампа.
«Его самое большое преимущество заключается в том, что для взносов не требуется, чтобы ребенок имел заработанный доход», — сказала она. «Это помогает. Я бы хотел вложить доллары туда, где они будут работать лучше всего».
Между тем, все большее число работодателей подслащивают банк. Компании, в том числе Uber, Intel, IBM и Nvidia, пообещали внести свой вклад в счета Трампа работников в качестве льготы. Многие работодатели добавляют до 2500 долларов в год на одного сотрудника, что входит в лимит в 5000 долларов.
«Мы знаем, что бесплатные деньги — лучший вид денег», — сказал Вега.
Когда аккаунт Трампа действительно выигрывает
Финансовые эксперты согласились, что преимуществом счета Трампа является гибкость и своевременность.
Это лучше, чем 529 для семей, которые не уверены, пойдет ли их ребенок в колледж, потому что 529 наказывает за отказ от учебы. Это лучше, чем опека Рота для маленьких детей, потому что Рот требует заработанного дохода, а у большинства детей нет зарплаты, но счет Трампа может начать накапливаться при рождении.
Счет Трампа не выигрывает, когда подросток начинает зарабатывать реальные деньги. Безналоговый рост держателя Рота в целом превосходит режим отсрочки налогообложения и обычного дохода счета Трампа в перспективе нескольких десятилетий. И 529 по-прежнему выигрывают для семей, явно направляющихся в колледж, в штатах, предлагающих значительные налоговые вычеты.
Финансовые эксперты предложили преобразовать счет Трампа в IRA Рота в раннем взрослом возрасте, когда доход молодого владельца счета и ставка налога низкие. Vega смоделировала это для клиентов. По его словам, даже ежегодный взнос в размере 2500 долларов в течение 18 лет, «затем намеренно конвертируемый в Рот, оценивается более чем в 2 миллиона долларов по достижении пенсионного возраста ребенка» и не облагается налогом.
Итог, как его сформулировал Ченси: Счет — отличный инструмент, но его нельзя рассматривать как целостный финансовый план.
«План состоит в том, сможет ли ребенок действительно оставить деньги в покое на пять десятилетий, чтобы он мог делать то, для чего он создан», — сказал он. «Это не то, что решает налоговый кодекс. Это то, что решает ребенок, возможно, один тяжелый сезон за раз».
